Операции на открытом рынке. Количественный тендер. Процентный тендер

Операции на открытом рынке могут проводиться в форме:

• количественного или процентного тендера для предоставления кредитов на срок до 14 дней и на срок до 180 дней;
• открытие постоянно действующей линии рефинансирования для предоставления кредитов «овернайт».

Тендеры имеют определенные правила допуска участников и ограничение:

• к участию допускаются банки, которые не поднимают установленных экономических нормативов, своевременно подают отчетность и возвращают получены от НБУ кредиты;
• филиала коммерческих банков и новообразованные банки (с периодом деятельности меньше чем 1 год) к участию не допускаются;
• банком сформирован резерв для возмещения возможных потерь за кредитными операциями;
• просроченные и сомнительные кредиты в портфеле банка не превышают 10 % от объема кредитного портфеля;
• кредиты, предоставленные другим банкам на межбанковском рынке, не превышают 5 % кредитного портфеля банка;
• сумма займа одному банку не может превышать 50 % общего предложенного на тендере объема кредитов;
• сумма задолженности за кредитами НБУ с учетом представленной на тендер заявки не должна превышать 50 % величины регулятивного капитала банка за последним балансом.

Количественный тендер предусматривает, что НБУ заведомо объявляет цену (т.е. процентную ставку), за которой банки могут получить кредиты, а распределение средств происходит соответственно представленным заявкам к истечению предложенной на тендере суммы.Если этой суммы недостаточно, то кредитные средства по объявленной цене распределяются между всеми банками пропорционально к представленным ими заявок. Сумма средств, предложенная на количественном тендере для рефинансирования банков, может объявляться или не объявляться.

Процентный тендер предполагает, что банки самостоятельно предлагают процентную ставку (с точностью до 0,1 процентного пункта), за которой они соглашаются позаимствовать средства, но эта ставка должна быть не ниже чем учетная. На процентном тендере заявки удовлетворяются по принципу снижения предлагаемой в них ставки, начиная с высочайшей и к истечению предложенного объема кредитов или удовлетворение всех заявок банков. Если два или больше участников предложили одинаковую ставку, а объема кредитов, который остался, недостаточно для удовлетворения всех таких заявок, то средства между банками распределяются пропорционально.

Объемы полученных на тендерах кредитов не превышают 90 % балансовой стоимости предоставленных под обеспечение государственных ценных бумаг и 70 % балансовой стоимости векселей. После сообщения результатов тендера банки заключают с НБУ кредитный договор и договор залога государственных ценных бумаг или учтенных банками векселей. Полученные через тендер кредиты НБУ не могут пролонговуватись и должны быть обязательно повернутые. За нарушение сроков возвращения кредитов, полученных через тендер, НБУ имеет право на бесспорное списание соответствующей суммы из корреспондентского счета банка-нарушителя, начисление пени, реализацию залога, а банк не допускается к участию в следующих пяти тендерах.

Постоянно действующая линия рефинансирования предназначена для выравнивания временных колебаний ликвидности банковской системы и поддержание краткосрочной (мгновенной) ликвидности коммерческих банков. Этот механизм рефинансирования предусматривает предоставление кредита на один рабочий день (кредит «овернайт») под обеспечение государственных ценных бумаг перечислением средств в день получения заявки от банка (заявку к Департаменту монетарной политики НБУ можно подать в любой рабочий день недели к 17.00). Объем такого кредита не превышает 95 % балансовой стоимости предоставленных под его обеспечение государственных ценных бумаг. Кредит «овернайт» банк должен возвратить к 13.00 на следующий день одновременно с процентной платой.

Кредиты «овернайт» предоставляются по объявленной процентной ставке (присылается банкам по электронной почте в рабочие дни к 10.00), которая должна быть не низшей за учетную ставку НБУ плюс один процент. Использование постоянно действующей линии рефинансирования имеет ограничение и если банк получает кредит «овернайт» три дня подряд, то каждый следующий кредит (начиная с четвертого дня) предоставляется по двойной учетной ставке НБУ.

Использование линии рефинансирования Национального банка Украины предусматривает заключение генерального кредитного договора между коммерческим банком и соответствующим территориальным управлением НБУ на календарный год независимо от периодичности пользования этой линией и при условии, что банк имеет стойкую репутацию кредитоспособного банковского учреждения. В договоре обязательной есть условие бесспорного списания задолженности (суммы основного долга и процентов за ним) из коррсчета банка в случае невозвращения кредита в установленные сроки. За нарушение сроков возвращения кредитов «овернайт» банк не допускается к использованию линии рефинансирования в течение трех месяцев, а НБУ начисляет пеню и имеет право на реализацию залога на протяжении десяти дней со дня возникновения просроченной задолженности.